機(jī)構(gòu)強(qiáng)烈推薦7只個(gè)股-更新中
8月18日給予中興通訊(000063)強(qiáng)烈推薦評級。 投資建議：中興通訊堅(jiān)守“數(shù)字經(jīng)濟(jì)筑路者”生態(tài)定位，不斷夯實(shí)以傳統(tǒng)無線、有線產(chǎn)品為代表的第一曲線業(yè)務(wù)，并快速拉升以服務(wù)器及存儲(chǔ)、終端、數(shù)字能源、汽車電子等為代表的第二曲線業(yè)務(wù)。中興通訊是全球稀缺的能提供從微電子、數(shù)據(jù)庫、操作系統(tǒng)等底層技術(shù)到電信、數(shù)通、算力、存儲(chǔ)、模組、終端等設(shè)備產(chǎn)品的端到端全系列解決方案的ICT 科技巨頭。預(yù)計(jì)2024-2026 年公司歸母凈利潤分別為100.04/116.77/138.40 億元， 對應(yīng)增速分別為7%/17%/19%，對應(yīng)PE 分別為12.5X/10.7X/9.0X，維持“強(qiáng)烈推薦”評級。 風(fēng)險(xiǎn)提示：下游資本開支波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)、宏觀經(jīng)濟(jì)周期風(fēng)險(xiǎn)、國際環(huán)境變化風(fēng)險(xiǎn)。 該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)23次買入評級、5次增持評級、2次跑贏行業(yè)評級、2次強(qiáng)烈推薦評級、2次推薦評級、2次優(yōu)于大市評級、1次增持-A評級。 【15:22 勝宏科技(300476)2024年半年報(bào)點(diǎn)評：AI算力多業(yè)務(wù)線突破&MFS業(yè)務(wù)整合順利 24H1公司業(yè)績高增】 8月18日給予勝宏科技(300476)強(qiáng)推評級。 投資建議：AI 算力+汽車驅(qū)動(dòng)PCB 行業(yè)新一輪增長，公司是內(nèi)資PCB 龍頭，在數(shù)通、汽車領(lǐng)域服務(wù)頭部客戶有望深度受益本輪行業(yè)發(fā)展。公司AI 多業(yè)務(wù)條線進(jìn)展順利，該機(jī)構(gòu)上調(diào)公司24-26 年歸母利潤預(yù)測至12.54/20.09/27.02 億元（原值12.35/15.87/18.79 億元），參考可比公司滬電股份、深南電路、世運(yùn)電路，給予公司25 年20X 目標(biāo)PE，目標(biāo)價(jià)46.6 元，給予“強(qiáng)推”評級。 風(fēng)險(xiǎn)提示：AI 算力、汽車需求不及預(yù)期，競爭格局惡化，原材料大幅上漲 該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)7次買入評級、2次強(qiáng)推評級、2次推薦評級、1次增持評級、1次“增持”投資評級。 【12:22 繼峰股份(603997)2024年中報(bào)點(diǎn)評：座椅扭虧超預(yù)期 座椅龍頭進(jìn)軍之路加速】 8月18日給予繼峰股份(603997)強(qiáng)推評級。 投資建議：該機(jī)構(gòu)認(rèn)為公司在改善格拉默經(jīng)營、做大中國市場、做強(qiáng)乘用車座椅總成大單品的路徑上終將有所斬獲，中長期有望成為百萬級規(guī)模的自主乘用車座椅龍頭。結(jié)合24H1 全球車市景氣度變化與公司24H1 經(jīng)營業(yè)績，該機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì)公司2024-26 年歸母凈利3.3 億、8.9、12.3 億元（前值4.4、10.4、14.3 億元），同比增速60%、174%、37%，對應(yīng)PE 44 倍、16 倍、12 倍。采用分部估值： 風(fēng)險(xiǎn)提示：宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)、原材料價(jià)格上漲超預(yù)期、匯率波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)、行業(yè)需求波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)、整合不及預(yù)期、乘用車座椅開拓不及預(yù)期等。 該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)34次買入評級、9次推薦評級、8次增持評級、3次強(qiáng)推評級、3次買入-A評級、2次跑贏行業(yè)評級、1次優(yōu)于大市評級。 【12:17 國科軍工(688543)：立足導(dǎo)彈動(dòng)力、控制與彈藥雙領(lǐng)域 國內(nèi)重要的武器裝備總體供應(yīng)商】 8月18日給予國科軍工(688543)強(qiáng)烈推薦評級。 盈利預(yù)測：預(yù)計(jì)公司2024/2025/2026 年收入分別為12.89、16.21、20.27億元，對應(yīng)的歸母凈利潤1.78、2.35、2.86 億元，對應(yīng)估值38/29/24 倍，首次覆蓋，給予“強(qiáng)烈推薦”評級。 風(fēng)險(xiǎn)提示：新產(chǎn)品研發(fā)風(fēng)險(xiǎn)、軍品訂單下降風(fēng)險(xiǎn)、軍品定價(jià)模式風(fēng)險(xiǎn)、股東或?qū)p持影響股價(jià)。 該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)7次買入評級、2次推薦評級、1次強(qiáng)烈推薦評級。 【12:17 江蘇銀行(600919)：營收增速放緩 ROE維持高位】 8月18日給予江蘇銀行(600919)強(qiáng)烈推薦評級。 投資建議：江蘇銀行經(jīng)營區(qū)域好、業(yè)績靚、估值低，未來幾年盈利有望繼續(xù)較快增長，財(cái)富管理轉(zhuǎn)型穩(wěn)步推進(jìn)，估值提升空間較大。江蘇銀行業(yè)績增速整體保持穩(wěn)定，資產(chǎn)質(zhì)量較好。鑒于24 年銀行業(yè)經(jīng)營壓力整體較大，江蘇銀行營收增速有所下降，該機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì)24/25 年盈利增速為11.0%/10.5%，當(dāng)前估值具有性價(jià)比，維持強(qiáng)烈推薦評級，給予0.8 倍23 年P(guān)B 目標(biāo)估值，對應(yīng)目標(biāo)價(jià)9.05 元/股。 風(fēng)險(xiǎn)提示：經(jīng)濟(jì)超預(yù)期下行，資產(chǎn)質(zhì)量惡化；金融讓利，息差收窄等。 該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)11次買入評級、4次推薦評級、3次強(qiáng)烈推薦評級、2次跑贏行業(yè)評級、1次優(yōu)于大市評級、1次增持評級。 【12:07 華旺科技(605377)2024年中報(bào)點(diǎn)評：業(yè)績表現(xiàn)符合預(yù)期 高分紅凸顯長期價(jià)值】 8月18日給予華旺科技(605377)強(qiáng)推評級。 投資建議：出海打開成長空間，多元化布局謀求長遠(yuǎn)。華旺科技是高端裝飾原紙領(lǐng)軍企業(yè)，依托成本控制優(yōu)勢、客戶資源優(yōu)勢和產(chǎn)品品質(zhì)優(yōu)勢，積極推動(dòng)海外市場擴(kuò)張。此外，公司還積極布局特種紙新賽道，包括高品質(zhì)食品紙、醫(yī)療級用紙、工業(yè)用紙等細(xì)分差異化產(chǎn)品，長期增長動(dòng)能充足。結(jié)合上半年經(jīng)營情況，該機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì)公司2024-2026 年分別實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤6.28/7.26/8.28 億元（24-26 年前值為6.55/7.76/8.88 億元），對應(yīng)當(dāng)前股價(jià)PE 分別為9/8/7X；使用DCF估值法，該機(jī)構(gòu)給予公司目標(biāo)價(jià)17.9 元/股，維持“強(qiáng)推”評級。 風(fēng)險(xiǎn)提示：下游需求不及預(yù)期，多元化布局效果不及預(yù)期等。 該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)24次買入評級、4次跑贏行業(yè)評級、3次強(qiáng)推評級、3次增持評級、1次買入-A的投評級、1次推薦評級、1次優(yōu)于大市評級。 【12:07 小商品城(600415)2024年半年報(bào)點(diǎn)評：主業(yè)強(qiáng)勁增長 出海高景氣延續(xù)】 8月18日給予小商品城(600415)強(qiáng)推評級。 投資建議：該機(jī)構(gòu)堅(jiān)定看好公司主業(yè)經(jīng)營的穩(wěn)定性，隨著全球數(shù)貿(mào)中心的穩(wěn)步落地和新業(yè)務(wù)的盈利轉(zhuǎn)正，未來經(jīng)營業(yè)績有望進(jìn)一步提升?？紤]到投資收益對報(bào)表利潤的影響，略調(diào)整24-26 年歸母凈利潤為28.9/34.7/49.8 億元（前值24-26 年28.3/34.7/49.8 億元），維持原估值假設(shè)，目標(biāo)市值463 億元，對應(yīng)目標(biāo)價(jià)8.4 元/股，維持“強(qiáng)推”評級。 風(fēng)險(xiǎn)提示：宏觀經(jīng)濟(jì)波動(dòng)，新業(yè)務(wù)展業(yè)不及預(yù)期，行業(yè)競爭加劇 該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)12次買入評級、8次增持評級、2次強(qiáng)推評級、2次推薦評級、1次優(yōu)于大市評級、1次買入-A評級。 中財(cái)網(wǎng)
 |